縱橫匯海 2021年9月28日
縱橫匯海 2021年9月28日
關注焦點：
週二：
美國8月商品貿易(20：30)
美國9月消費信心指數(22：00)
週四：
中國9月PMI (09：00)
美國第二季GDP (20：30)
週五：
美國8月PCE (20：30)
美國9月PMI (21：45)
美國9月ISM (22：00)
今日重要經濟數據：
14：00 德國10月GfK消費者信心指數‧預測負1.6‧前值負1.2
14：45 法國9月消費者信心指數‧預測100‧前值99
20：30 美國8月商品貿易收支初值‧前值逆差868.2億
21：00 美國7月聯邦住房金融局(FHFA)房價月率‧前值+1.6%
21：00 美國7月聯邦住房金融局(FHFA)房價年率‧前值+18.8%
21：00 美國7月FHFA房價指數‧前值343.3
21：00 美國7月經季調Case Shiller 20個大都會地區房價指數月率‧預測+1.6%‧前值+1.8%
21：00 美國7月未經季調Case Shiller 20個大都會地區房價指數月率‧前值+2.0%
21：00 美國7月Case Shiller 20個大都會地區房價指數年率‧預測+19.9%‧前值+19.1%
22：00 美國9月消費者信心指數‧預測114.9‧前值113.8
本週要聞：
美國8月耐用品訂單月率報+1.8%
美國8月扣除運輸的耐用品訂單月率+0.2%
美國8月扣除國防的耐用品訂單月率+2.4%
美國8月扣除飛機的非國防資本財訂單月率+0.5%
XAU 倫敦黃金- 歐美升息前景壓制金價走勢
倫敦黃金方面，金價延續著月初以來拾級下行的走勢，縱然上週早段一度反撲，但見受限於25天平均線後則再創低位；同時，隨著10天平均線已跌破25天平均線，亦示意著金價中短期仍會有繼續下試的壓力。當前支持料先看1720及1700關口。若以去年3月低位1451美元至去年8月高位2072.50美元的累計幅計算，61.8%的回吐分幅將為1688美元。下一矚目位置則為今年三月分別在月初及月尾分別下探的1675水準，結果其時在沒有破位下在之後引伸逾240美元的漲幅，故需留意若後市此區失守，或將迎來新一波較大型的跌勢。至於上方阻力將回看1758及1780，較大阻力預估為50天平均線1790美元。
SPDR Gold Trust黃金持有量：
9月13日–1,000.21噸
9月14日–1,000.21噸
9月15日–998.46噸
9月16日–999.92噸
9月17日–1,001.66噸
9月20日–1,001.66噸
9月21日–1,000.79噸
9月22日–1,000.79噸
9月23日–992.65噸
9月24日–993.52噸
9月27日–990.32噸
9月27日上午定盤價：1749.15
9月27日下午定盤價：1755.30
倫敦黃金9月28日
預測早段波幅：1741 – 1751
阻力位：1759 – 1768 – 1786
支持位：1733 – 1724 – 1715
XAG 倫敦白銀- 銀價下探區間底部
倫敦白銀方面，銀價在本月持續受壓於六月以來的下降趨向線，當前較近支持先會參考上週險守著的22美元關口；其後關鍵則為21.87及21.64美元，此為銀價自去年四月以來至今的大型橫盤區間底部，若之後一一失守，亦即這個盤整局面已被破壞，相應亦將延伸新一輪跌勢，預計延伸目標將看至20.82以至20美元關口。至於向上阻力先看10天平均線22.90及25天平均線23.57，關鍵將指繼續留意下降趨向線目前位置24.02美元，後市需回返此指標之上，才有望銀價扭轉自六月以來的跌勢。
iShares Silver Trust白銀持有量：
9月13日–16,939.71噸
9月14日–16,939.71噸
9月15日–16,939.71噸
9月16日–16,939.71噸
9月17日–16,939.71噸
9月20日–17,020.36噸
9月21日–17,020.36噸
9月22日–17,004.52噸
9月23日–17,004.52噸
9月24日–16,967.08噸
9月27日–16,843.23噸
倫敦白銀9月28日
預測早段波幅：22.40 – 22.65
阻力位：22.90 – 23.10 – 23.60
支持位：22.10 – 21.65 – 21.30
EUR 歐元- 歐元呈雙頂型態，下探底部支撐
歐元兌美元走勢，繼7月底後，匯價於本月初再次受制於關鍵的1.1910阻力水準，在未有突破的情況下，歐元輾轉回落，至今居於1.17水準附近。技術圖表可見，歐元兌美元走勢已呈現出一組雙頂型態，而向上正受阻於本週以來的下降趨向線，目前位於1.1760，在未能作出突破的情況下，預料歐元仍有繼續下探趨向，首個目標先指數8月20日低位1.1662，亦即型態的頸線位置，預料其後進一步目標為2020年11月4日低位1.1602以至1.15關口。反之，若可攻破1.1760的趨向線阻力，才有望歐元扭轉弱勢，上週較大阻力料為1.1850。倘若以自五月的累計跌幅計算，38.2%的反彈水準為1.1890，擴展至50%及61.8%的幅度分別為1.1965及1.2030水平。
預估波幅：
阻力1.1750 - 1.1850 - 1.1890 – 1.1965
支持1.1662 – 1.1602 - 1.1500
JPY 日圓- 貨幣政策前景續見支撐美元走勢
美元兌日圓週一升見近三個月高位，受助於美債收益率攀升，因預期美國貨幣政策即將收緊，此前美聯儲上周宣佈可能最快於11月開始縮減刺激措施並表示加息或早於預期。市場料仍會繼續關注主要央行動以及恆大潛在違約的風險。多位央行官員的演講將是本週的一個焦點，美聯儲主席鮑威爾與美國財長耶倫週二將向國會發表講話。歐洲央行週二和周三將舉辦年度論壇，歐洲央行總裁拉加德不僅會在第一天的開幕式上發言，第二天還將與鮑威爾、日本央行總裁黑田東彥和英國央行總裁貝利參加小組討論。
技術走勢而言，美元兌日圓上週突破延伸自7月初的下降線，此外，在本週一更初步突破了8月高位110.79，亦即是近兩個多月來的波幅頂部，故若匯價仍可居於此區之上，後市仍有望續作探高，首個目標先會參考7月初高位111.65以至去年2月高位112.21，進一步指向114.50水準。向下較大支撐預估在25天平均線109.90及109水平，下一級看至200天平均線108.30。
預估波幅：
阻力111.65 – 112.21 – 114.50
支持110.79 - 109.90 – 109.00 – 108.30
GBP 英鎊- 英鎊延續承壓
英鎊兌美元週一小漲，因為對英國央行可能在明年初加息的預期提供了一些支持，但對英國經濟面臨嚴冬的擔憂限制其漲幅。英鎊上週四一度跳漲，因英國央行對貨幣政策前景採取鷹派基調，央行上調通脹預估，兩位決策者呼籲立即停止8,950億英鎊的購債計劃。然而，鑒於英國經濟面臨的其他挑戰，或會令英鎊續會承壓。由於油罐車司機短缺，英國各大城市的加油站正逐漸枯竭，同時人們還擔心，一旦為減輕疫情影響而推出的休假計劃結束，可能會對失業率產生影響。
技術圖表所見，繼7月底受阻1.40關口之後，英鎊兌美元於本周初則屢於1.39關口之下止步，其後於近兩週開始出現顯著下跌，目前正迫近8月低位1.36以至7月低位1.3570，之前英鎊在觸及上述低位後均迎來一浪較明顯反彈，故至今在圖表上形成了一組雙頂部型態；若1.3570/1.3600這區域在此趟跌勢中未能守穩，則見英鎊或會伸延新一浪較猛烈跌勢。而最近亦見MACD指標剛下破了訊號線，看來支撐區域即將出現失守的機會頗大。若以自去年9月累計的升勢幅計算，50%及61.8%的回吐幅度為1.3455及1.3270水平。另外，若以最近一個頂部345的距離幅度計算，技術型態的下延目標將至1.3225。阻力位則預估在25天平均線1.3760及1.3850水平，關鍵阻力繼續留意7月底未能突破的1.40關口。
預估波幅：
阻力1.3760 – 1.3850 - 1.3900 - 1.4000
支持1.3570/1.3600 - 1.3455 – 1.3270
CHF 瑞郎- 瑞郎呈技術反彈
美元兌瑞郎走勢，匯價本週顯著回落，相應RSI及隨機指數亦已見自超買區域走低，預料美元兌瑞郎有機會續作下行發展，支持位先看0.92及25天平均線0.9180，下一級回試8月底低位0.9099，此區可視為雙頂型態的頸位置，一旦失守，料將加劇沽壓，延伸目標將看至0.90及0.8920水平。至於阻力位回看周一高位0.9332，較大阻力看至0.9380以至0.95水準。
預估波幅：
阻力0.9332 - 0.9380 – 0.9500
支持0.9200 – 0.9180 – 0.9099- 0.9000
AUD 澳元- 澳元受助恆大憂慮降溫，但短期風險猶存
澳元兌美元週一稍緩近期跌勢，因對中國恆大相關風險在市場蔓延開來的擔憂消退；大宗商品價格上漲也扶助澳元。油價已見連日上漲，而鐵礦石、銅和其他工業金屬也走高。另外，最近幾週，對中國第二大房地產開發商恆大可能拖欠3,050億美元債務的擔憂給投資市場蒙上了陰影，但其中一些危機蔓延的擔憂正在消退。中國央行週一向金融體系淨投放1,000億元人民幣，在上週淨投放3,200 億元人民幣，為1月以來最多。據媒體財新周日報導，從8月底起，多個地方政府針對當地恆大項目設立資金託管專戶，對資金進出實施集中管理，預防資金跨區調用。
技術走勢而言，澳元兌美元在本月初無法突破0.75的心理關口之後，則見其後持續拾級下跌，至上週於0.7220附近水準築起初步底部。而圖表見RSI及隨機指數剛自超買區域出現回落，預料澳元兌美元大有機會繼續下行，目標暫會先看0.72以至8月20日低位0.7107，進一步直指0.70的心理關口。至於阻力位將回看25天平均線0.7320及0.7380水準。
預估波幅：
阻力0.7320 – 0.7380 - 0.7500*
支持0.7200 - 0.7107 - 0.7000**
NZD 紐元- 風險情緒搖擺，紐元料續呈承壓
技術走勢而言，紐元兌美元在此前窄幅盤整後，上週終見向下出現突破，之前在月初已見止步於100天平均線之上，但隨著上週破位，加之圖表見RSI及隨機指數亦已告下行，以及MACD指標亦剛下破訊號線，預示紐元兌美元短期將延伸較強烈的調整壓力。黃金比率計算，38.2%的調整幅度為0.7030，擴展至50%及61.8%的幅度則為0.6990及0.6945水準。進一步支撐預估在0.68水平，上月已勉力守住此關口；下一級指向100周平均線0.6740。至於向上阻力位參考25天平均線0.7040及0.7170，較大阻力將看至2月高位0.7463。
預估波幅：
阻力0.7040 - 0.7170 - 0.7463
支持0.6990 – 0.6945 – 0.6800 – 0.6740
CAD 加元- 恆大風險持續，美元獲見支撐
美元兌加元走勢，圖表見RSI及隨機指數均在超買區域已呈調頭回落，可望匯價將重新探低。向下將矚目於延伸自六月上升趨向線，目前位於1.26水平，再而失守此區料美元兌加元有機會開展新一波跌勢。以自六月起始的累計升幅計算，50%及61.8%的調整幅度將看至1.2475及1.2365；較大支撐料為1.2250水準。至於向上較大阻力先參考1.2730及上周高位1.2895；較大阻力料為1.30關口。
預估波幅：
阻力1.2895 - 1.3000*
支持1.2580 - 1.2475 – 1.2365 – 1.2250
CL 紐約期油- 油價觸及近三年高位，原油生產受擾致供應緊張
技術圖表所見，油價上週受阻75美元，至本週見回調狀況，而RSI及隨機指數亦剛自超買區域回落，短線見調整傾向。下方支持預估73.10及25天平均線70.10美元，下一級看至69.60美元。向上續會留意75及75.50美元，較大阻力將會參考7月高位76.98美元。
預估波幅：
阻力75.00 – 75.50 – 76.98
支持73.10 – 70.10 – 69.60
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